Kvíz 8 – Investiční speciál

Otík odpověď naštěstí zná. A jak jste dopadli vy? Při vyšší inflaci mohou peníze uložené v trezoru rychle ztrácet svou hodnotu, ale hlavně se nezhodnocují a tudíž nepřináší žádný užitek (výnos)s. Vidina utracení všech přebytečných peněz za zábavu je sice lákavá, ale i Otík už ví, že rozumné řešení to není. Správná odpověď tedy byla: peníze navíc je vhodné uspořit nebo je investovat. Pokud je Otík skutečně takový finanční génius, jak říká, určitě také ví, že nejlepší je spořit či investovat pravidelně, a to i po nižších částkách.

Inflace je obvykle chápána jako opakovaný růst většiny cen (zboží a služeb) v ekonomice. Jde o oslabení reálné hodnoty (tj. kupní síly) dané měny vůči zboží a službám, které spotřebitel kupuje - je-li v ekonomice přítomna inflace spotřebitelských cen, pak na nákup téhož koše zboží a služeb spotřebitel potřebuje čím dál více jednotek měny dané země. V České národní bance se snažíme inflaci držet co nejblíže dvouprocentnímu růstu. Pokud by ceny rostly rychleji anebo naopak, kdyby začaly výrazně klesat, ekonomice to neprospívá.

 V praxi je inflace v oblasti spotřebitelských cen měřena jako přírůstek tzv. indexu spotřebitelských cen (CPI), který v České republice měří Český statistický úřad (externí odkaz). Na jeho webu najdete aktuální data o míře inflace.

Hlavním mandátem ČNB je dosahování cenové stability. To konkrétně znamená, že ČNB pečuje o to, aby meziroční míra inflace činila 2 %. Cíl na této úrovni má ČNB nastavený už od roku 2010 a odpovídá praxi centrálních bank vyspělých ekonomik. Česká národní banka uváženým nastavováním měnové politiky (zejména úrokových sazeb) provádí tzv. cílování inflace, tedy ovlivňuje, jak vysoká bude inflace na takzvaném horizontu měnové politiky. Pokud vás zajímá, jak se cíluje inflace, klikněte na web ČNB.

Kdo označil všechny tři možnosti, odpověděl správně. Investování sice nabízí vyšší výnos než spoření, ale zároveň přináší i vyšší riziko. Proto není radno brát investování na lehkou váhu a je třeba věnovat více času důslednému zhodnocení a porovnávání nabízených investičních příležitostí a obvykle rozložení do více investičních produktů. Investičním produktům, které jste si zvolili, byste měli opravdu rozumět.

Investiční trojúhelník vyjadřuje poučku, kterou by si měl pamatovat každý investor, nejenom začátečníci! Poukazuje na to, že ve světě financí je vždy něco za něco. Investiční trojúhelník udává vztah mezi výnosem, rizikem a likviditou. Výnos znamená, kolik vám investice může vydělat. Riziko je naopak pravděpodobnost toho, že o viditelnou část investovaných peněž nebo dokonce o všechny přijdete. Likvidita znamená schopnost a čas nutný na přeměnu vašich investici zpět na peníze – čím likvidnější investice je, tím snadněji a rychleji se vám podaří ji směnit. Pozor! Ve světě financí neexistuje situace, kdy byste investováním do určitého finančního produktu dosáhli zároveň vysokého výnosu, nulového rizika a vysoké likvidity. Příslib vysokého výnosu s sebou obvykle nese vysoké riziko investice a někdy i nižší likviditu. Nízké riziko investice naopak velmi často znamená i nízký výnos.

Zaručená investice neexistuje, stejně jako neexistuje univerzální rada na to, jak vydělat. Nevěřte na zaručené výnosy, které vám někdo slibuje. Zpravidla, když vám někdo nabízí extrémně vysoký výnos, je s ním spojeno extrémně vysoké riziko toho, že o svou investici nebo její část (v tom lepším případě) přijdete.

Investování není žádná legrace, to už teď ví i Otík. Můžete sice hodně vydělat, ale také můžete o všechny investované peníze přijít. Proto nikdy nezapomínejte na důležité pravidlo - nesázejte vše na jednoho koně! Jinak řečeno, vaše „investiční“ peníze rozložte do několika rozdílných investic. Tomu se říká diverzifikace rizika.